ரிஸ்கும் வருமானமும் அளவானவை

முதலீடுகளின் உலகில், பல விருப்பங்களை வழிநடத்துவது மிகப்பெரியதாக இருக்கும். ஸ்திரத்தன்மையுடன் வளர்ச்சிக்கான சாத்தியக்கூறுகளை இணைக்கும் சமநிலையான அணுகுமுறையை நாடுபவர்களுக்கு, கலப்பின நிதிகள் ஒரு புதிரான தீர்வை வழங்குகின்றன. இந்தக் கட்டுரையில், ஹைப்ரிட் ஃபண்டுகளின் உலகத்தை ஆராய்வோம், அவற்றின் வகைகள், உத்திகள் மற்றும் அவை உங்கள் முதலீட்டு இலாகாவுக்கு எப்படி மதிப்புமிக்க கூடுதலாக இருக்கும் என்பதை ஆராய்வோம்.

ஹைப்ரிட் ஃபண்டுகளைப் புரிந்துகொள்வது

ஹைப்ரிட் ஃபண்டுகள், பேலன்ஸ்டு ஃபண்டுகள் என்றும் அழைக்கப்படுகின்றன, இது முதலீட்டு நிலப்பரப்பில் ஒரு தனித்துவமான வகையாகும். அவை முதலீட்டாளர்களுக்கு பலதரப்பட்ட சொத்துக்களை வழங்க வடிவமைக்கப்பட்டுள்ளன, பொதுவாக பங்குகள் மற்றும் கடன் கருவிகள் இரண்டின் கலவையாகும். இந்த நிதிகளின் முதன்மை இலக்கு, மூலதன மதிப்பீட்டிற்கான சாத்தியக்கூறுகள் (ஈக்விட்டிகளில் இருந்து) மற்றும் ஸ்திரத்தன்மை (கடன் கருவிகளில் இருந்து) ஆகியவற்றுக்கு இடையே சமநிலையை ஏற்படுத்துவதாகும்.

ஹைப்ரிட் ஃபண்டுகளின் வகைகள்

கலப்பின நிதிகள் பல்வேறு வடிவங்களில் வருகின்றன, பல்வேறு இடர் விருப்பங்கள் மற்றும் முதலீட்டு நோக்கங்களை பூர்த்தி செய்கின்றன. சில பொதுவான வகைகள் பின்வருமாறு:

1. சமநிலை ஃபண்டுகள்: (Balanced Funds) இவை பங்கு மற்றும் கடனுக்கு இடையே நிலையான ஒதுக்கீட்டைப் பராமரிக்கின்றன, அவை பழமைவாத முதலீட்டாளர்களுக்கு ஏற்றதாக அமைகின்றன.

2. ஈக்விட்டி சார்ந்த ஹைப்ரிட் ஃபண்டுகள்: இந்த ஃபண்டுகள் ஈக்விட்டிகளுக்கு அதிக ஒதுக்கீட்டைக் கொண்டுள்ளன, இது முதலீட்டாளர்களுக்கு வளர்ச்சிக்கான சாத்தியக்கூறுகளுக்கு ஏற்றதாக அமைகிறது.

3. கடன் சார்ந்த கலப்பின நிதிகள்: இந்த நிதிகள் கடன் பத்திரங்களுக்கு அதிக ஒதுக்கீடு செய்வதன் மூலம் வருமானம் மற்றும் மூலதனப் பாதுகாப்பிற்கு முன்னுரிமை அளிக்கின்றன.

சொத்து ஒதுக்கீடு உத்திகள்

ஹைப்ரிட் நிதிகளின் வெற்றிக்கான திறவுகோல் அவற்றின் சொத்து ஒதுக்கீடு உத்திகளில் உள்ளது. நிதி மேலாளர்கள் அபாயத்தையும் வெகுமதியையும் சமப்படுத்த சொத்துக்களை கவனமாக ஒதுக்குகிறார்கள். அவர்கள் போர்ட்ஃபோலியோவை தீவிரமாக நிர்வகிக்கிறார்கள், சந்தை நிலைமைகள் மற்றும் நிதியின் நோக்கங்களின் அடிப்படையில் கலவையை சரிசெய்கிறார்கள்.

முக்கிய விகிதங்கள் மற்றும் அளவீடுகள்

கலப்பின நிதிகளை மதிப்பிடும்போது, முதலீட்டாளர்கள் PE (விலை-வருமானங்கள்) விகிதம், PB (விலைக்கு-புத்தகம்) விகிதம் மற்றும் ஷார்ப் விகிதம் போன்ற அளவீடுகளை அடிக்கடி பார்க்கிறார்கள். இந்த அளவீடுகள் நிதியின் மதிப்பீடு, லாபம் மற்றும் இடர்-சரிசெய்யப்பட்ட வருமானம் பற்றிய நுண்ணறிவுகளை வழங்குகின்றன.

சந்தை போக்குகள்

சந்தை போக்குகள் புரிந்துகொள்வது முக்கியம். சந்தைப் போக்குகள் நிதியின் செயல்திறனைப் பாதிக்கலாம்.

தொடர்புடைய மற்றும் தொடர்பு இல்லாத சொத்துகள் (correlated and non correlated assets)

ஹைப்ரிட் ஃபண்டுகள் ஆபத்தை நிர்வகிப்பதற்கு தொடர்புள்ள மற்றும் தொடர்பு இல்லாத சொத்துகளைப் பயன்படுத்துகின்றன. தொடர்புடைய சொத்துக்கள் ஒரே திசையில் நகரும், அதே சமயம் தொடர்பு இல்லாத சொத்துகள் பல்வகைப்படுத்தல் மற்றும் இடர் குறைப்பு ஆகியவற்றை வழங்குகின்றன.

குறிப்பிட்ட கலப்பின நிதி வகைகள்

ஹைப்ரிட் நிதிகளை கன்சர்வ் ஹைப்ரிட் ஃபண்டுகள், பேலன்ஸ் ஹைப்ரிட் ஃபண்டுகள் மற்றும் மல்டி-அசெட் ஃபண்டுகள் போன்ற விருப்பங்களாக மேலும் வகைப்படுத்தலாம். ஒவ்வொரு வகைக்கும் வெவ்வேறு குணாதிசயங்கள் உள்ளன.

நன்மைகள் மற்றும் அபாயங்கள்

கலப்பின நிதிகளின் நன்மைகளில் பல்வகைப்படுத்தல், தொழில்முறை மேலாண்மை மற்றும் மூலதனப் பாராட்டு மற்றும் வருமானம் ஈட்டுவதற்கான சாத்தியக்கூறுகள் ஆகியவை அடங்கும். இருப்பினும், அவை சந்தை ஏற்ற இறக்கம் மற்றும் வட்டி விகித ஏற்ற இறக்கங்கள் போன்ற அபாயங்களையும் கொண்டுள்ளன.

முடிவில், ஹைப்ரிட் ஃபண்டுகள் முதலீட்டு உலகின் சிக்கல்களை வழிநடத்த ஒரு கட்டாய வழியை வழங்குகின்றன. ஆபத்து மற்றும் வெகுமதியை சமநிலைப்படுத்தும் அவர்களின் திறன், பல்வேறு நோக்கங்களைக் கொண்ட முதலீட்டாளர்களுக்கு அவர்களை கவர்ச்சிகரமான விருப்பமாக மாற்றுகிறது. ஹைப்ரிட் ஃபண்டுகளை மேலும் ஆராய அல்லது தமிழில் விரிவான கையேட்டைத் தேட நீங்கள் ஆர்வமாக இருந்தால், எங்களைத் தொடர்புகொள்ள தயங்காதீர்கள்.

வெற்றிகரமான முதலீட்டுக்கு உங்கள் நிதி இலக்குகள் மற்றும் இடர் சகிப்புத்தன்மை பற்றிய தெளிவான புரிதல் தேவை என்பதை நினைவில் கொள்ளுங்கள். கலப்பின நிதிகள் உங்கள் முதலீட்டு புதிரில் விடுபட்ட பகுதியாக இருக்கலாம், ஒரே தொகுப்பில் ஸ்திரத்தன்மை மற்றும் வளர்ச்சி திறனை வழங்குகிறது.

கலப்பின திட்ட கையேடை பெறவும், அது பற்றிய உங்கள் சந்தேகங்களைப் பகிர்ந்து கொள்ளவும், மேலும் விவரங்களைப் பெறவும், என்னை எப்போது வேண்டுமானாலும் தொடர்பு கொள்ளவும்.

உங்கள் கருத்து:

கலப்பின ஃபண்டுகள் பற்றிய இந்த பகுதியை படித்த பிறகு, உங்கள் கருத்தை எங்களிடம் தெரிவிக்கவும். உங்கள் கருத்துகளைப் பொறுத்து, இந்த பகுதியை இன்னும் மேம்படுத்த உதவுவோம்.

தொடர்பு:

உங்களது பண்டு முதலீடுகளுக்கு எங்களை அணுகி பயன் பெறுங்கள்.

தொடர்பு கொள்ள கிளிக் செய்யவும்

மேலும் படிக்க

இன்னும் வெளிவராத மியூச்சுவல் ஃபண்ட் புத்தகத்தின் முதல் ஐந்து அத்தியாயங்களின் சுருக்கத்தை இங்கே படிக்கலாம். முழு அத்தியாயத்தை படிக்க என்னை தொடர்பு கொள்ளுங்கள்

அத்தியாயம் 1 மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் ஒரு அறிமுகம்

அத்தியாயம் 2 ஏன் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் முதலீடு செய்ய வேண்டும்?

அத்தியாயம் 3 மியூச்சுவல் ஃபண்டின் வகைகள்

அத்தியாயம் 4 ஈக்விட்டி ஃபண்ட் (Equity fund)

அத்தியாயம் 5 கடன் திட்டங்கள்

முன்னர் வெளியிடப்பட்டது

கலப்பின திட்டங்கள் அறிமுகம்

அசலுக்கு ஆபத்தில்லா திட்டங்கள்

எஸ்.ஐ.பி முதலீடு... தெரிந்ததும் தெரியாததும்! (10 things to know about SIP)

பங்கு சார்ந்த முதலீட்டு திட்டம் - ஈக்விட்டி சேவிங்ஸ் ஃபண்ட்

# ஹைபிரிட் ஃபண்ட்ஸ்

# Hybrid Funds Guide